Long-term Care (Seguro de dependencia o cuidado a Largo Plazo): Los riesgos y beneficios

¿Es el seguro de dependencia una buena inversión?: La gente se ha dado cuenta cada vez más de la facilidad con la que el Seguro de Dependencia a largo plazo - Long-term Care (LTC, por sus siglas en inglés) para las personas mayores puede acabar con los ahorros de toda una vida, y las compañías de seguros se han apresurado a sacar provecho de ese temor. El seguro de cuidados a largo plazo, también conocido como seguro de hogar de ancianos, ha sido ampliamente publicitado como protección contra los costos de los cuidados a largo plazo, particularmente en los centros de cuidados residenciales. Sin embargo, este tipo de seguro es costoso y a menudo sólo proporciona beneficios limitados, con muchas restricciones y condiciones, que pueden terminar cubriendo sólo un pequeño porcentaje, o nada en absoluto, de sus costos totales de atención a largo plazo.

Las compañías de seguros comercializan seguros de cuidados a largo plazo sugiriendo que es probable que los consumidores terminen pasando años en un centro de enfermería, una perspectiva que acabaría con sus ahorros y tal vez los dejaría sin un techo sobre sus cabezas. Sin embargo, las probabilidades reales de una estadía prolongada en un centro de enfermería son considerablemente más bajas de lo que la industria de seguros quisiera que usted imaginara, y con la protección que brindan las leyes de Medicaid, prácticamente no hay riesgo de ser echado de un centro de enfermería y tirado a la calle.

Cuando se consideran las verdaderas probabilidades de una estadía prolongada en un centro de enfermería, junto con el alto costo del seguro de LTC y las demás cosas que se podrían hacer con el dinero de la prima, se puede encontrar que para usted, al igual que para el 95% de la población mayor de 65 años que no ha invertido en él, el seguro de LTC no es una buena opción.

No obstante, hay algunas personas, por ejemplo, aquellas que tienen activos por valor de entre 300.000 y 500.000 dólares más allá del valor de sus casas, para quienes el seguro de LTC puede ser una buena idea. Esto es particularmente cierto si el seguro de LTC se considera una red de seguridad en lugar de una inversión financiera, y si su póliza incluye cobertura para instalaciones de vivienda asistida.

¿Cuándo se compra un seguro de cuidados a largo plazo?

Aquellos que compran seguro de cuidado a largo plazo hacen la compra a una edad media de 65 años. Antes de esa edad, la mayoría de las personas no pueden predecir suficientemente cómo serán sus finanzas y su salud en el futuro para tomar una decisión informada sobre el seguro de LTC. Y para cuando las personas mayores llegan a los 80 años, las primas del seguro de LTC suelen ser inasequibles.

Las probabilidades de una estadía prolongada en un centro de enfermería

La mayoría de las personas no pasan años y años en un centro de enfermería.

• Dos tercios de todos los hombres y un tercio de todas las mujeres de 65 años o más nunca pasarán un día en un centro de enfermería.
• La mayoría de las estancias en centros de enfermería son breves: sólo alrededor del 10% de los hombres y el 25% de las mujeres de 65 años o más pasan más de un año en un centro de enfermería.
• Sólo el 10% de todos los residentes del centro de enfermería se quedarán más de tres años.
• Más de la mitad de todas las estancias en centros de enfermería duran seis meses o menos. La estadía promedio de aquellos que ingresan a una institución de cuidado custodial es de 18 a 20 meses.

El Desempeño del Seguro de Cuidado a Largo Plazo

La posibilidad relativamente pequeña de que un anciano necesite tres o más años de cuidado en un centro de enfermería significa que las compañías de seguros no pagan sus pólizas en la medida en que lo sugieren cuando venden la póliza. Cuando se calculan las condiciones de las pólizas, las exclusiones y los límites de beneficios, el desempeño de estas pólizas ha sido bastante pobre, al menos en la década de los 90, para la cual se dispone de estadísticas completas:

• Alrededor de la mitad de las pólizas de LTC caducaron antes de que se pagaran las prestaciones; los titulares de las pólizas no podían o no querían seguir pagando sus primas.
• De las personas que compraron un seguro y luego ingresaron a un centro de enfermería, cerca de la mitad nunca cobraron un dólar de sus pólizas LTC.
• Nunca se pagaron beneficios a las muchas personas que compraron la cobertura de un centro de enfermería, sino que recibieron atención en el hogar o ingresaron a un centro residencial no cubierto por el seguro.
• Cuando se pagan las prestaciones de LTC, suelen ser muy inferiores al coste real de la atención.
• Para muchos de los residentes de más largo plazo, los beneficios se agotaron antes de que terminara la estadía en el centro de enfermería.

En todas estas situaciones, el seguro de LTC no cumplió con su promesa de ayudar a las personas a evitar gastar sus ahorros o depender de Medicaid para pagar los cuidados a largo plazo. En otras palabras, fue una inversión pésima.

Mejoras en LTC Insurance

En respuesta a la presión de los grupos de consumidores, a la vergonzosa exposición en los medios de comunicación y a la creciente competencia de otras aseguradoras que se incorporan al mercado, las pólizas de LTC han mejorado un poco en los últimos años. Estas mejoras incluyen términos y condiciones más claros, que dan a los consumidores una mejor idea de lo que pueden esperar de su dinero. Muchas pólizas ahora ofrecen cobertura extendida para incluir algunos tipos de residencias de vida asistida además de las instalaciones de enfermería regulares. Varias pólizas permiten a los ancianos usar un fondo común de fondos de beneficios ya sea para el cuidado en el hogar o para el cuidado residencial a largo plazo, en lugar de sólo para uno u otro. Los requisitos para calificar para los beneficios también se han flexibilizado un poco, y las pólizas permiten ahora rutinariamente al titular de la póliza "renunciar" a niveles más bajos de cobertura, por una prima más baja, si continuar pagando por los beneficios más altos se vuelve demasiado oneroso financieramente.

Cómo decidir si comprar o no un seguro de LTC

Los consumidores y los expertos financieros generalmente están de acuerdo en que el seguro de LTC es una mala inversión, a menos que la prima mensual sea del 5% o menos de sus ingresos mensuales. Al calcular esta cifra del 5% para años futuros, tenga en cuenta que es probable que sus primas aumenten, mientras que sus ingresos probablemente disminuyan.

En general, si al llegar a los 80 años, además de su casa, usted espera tener activos sustanciales - más de $300,000 en activos y más de $50,000 por año en ingresos (en dólares de hoy) - entonces una póliza de cuidado a largo plazo con altos beneficios y protección compuesta contra la inflación podría ser una inversión razonable.

Si está considerando un seguro de LTC, sea un consumidor muy cuidadoso. Tienda de comparación entre varias pólizas, revisando cada una de ellas en busca de exclusiones y limitaciones. No base su decisión únicamente en el consejo de un agente o corredor de seguros que está tratando de venderle una póliza. Consulte el último análisis de las políticas de LTC en Consumer Reports , una revista de información al consumidor que realiza regularmente estudios exhaustivos y comparaciones de políticas concretas. Puede encontrar Consumer Reports en cualquier biblioteca local o en línea en www.consumerreports.org (puede que tenga que comprar una suscripción para acceder a cierta información).

Recuerde que es posible que nunca necesite atención a largo plazo, o que no necesite suficiente atención para cobrar muchos de los beneficios del seguro. Antes de tomar una decisión final, pregúntele a un contador u otro asesor financiero si podría haber formas más rentables de invertir el dinero que de otro modo invertiría en las primas de seguro. Esas inversiones pueden proporcionar mejor protección y liquidez para su dinero que una póliza de seguro de cuidado a largo plazo, y usted tendrá que gastar ese dinero en cuidado sólo si lo necesita.